明星私募Q1持仓

　　最全！明星私募一季度调仓：冯柳现身25家公司，持仓超300亿，高瓴礼仁新进安图生物、伊利，仍重仓持有宁德，恩捷，景林新进上海机场

　　聪明投资者

　　截至今天（4月30日），A股上市公司2021年一季报已基本披露完毕，前十大流通股东有哪些机构进出也已一目了然。

　　由此，聪明投资者统计出这份“聪投严选明星私募”最全调仓换股名单，囊括了高毅、高瓴、淡水泉、景林、宁泉、重阳、拾贝、少数派等顶级私募的一季度持仓变动情况，以及这批私募今年以来的调研情况。

　　从统计结果来看，这些明星私募在一季度动作不小。

　　（注：本文所称新进，退出，均是指上市公司前十大流通股东名单的变化，退出可能并不意味机构已完全清仓。）

　　1，高毅资产旗下孙庆瑞，一季度新进通策医疗、容百科技、公牛集团；吴任昊增持山东赫达，退出三诺生物前十大。

　　2，冯柳本季度动作依旧格外醒目：他的产品出现在25家公司的前十大名单，持股市值超300亿。

　　季报中首次有所减持海康威视，但目前持仓市值依旧有136亿；

　　新进的博迁新材今年有12.23%的涨幅，一季报显示，除了冯柳，睿远傅鹏博、景顺长城杨锐文旗下基金均在博迁新材的前十大流通股东行列。

　　3，邓晓峰继续布局资源股：

　　新进资源股锡业股份、天山铝业、西部材料、中金黄金，紫金矿业的最新总持有市值超72亿；

　　医药股上，新进兴齐眼药、爱博医疗、开立医疗，增持贝瑞基因，退出迈克生物；电子板块方面，新进长阳科技，增持长信科技。

　　4，高瓴礼仁新进安图生物、伊利，退出长城汽车前十大。其中，刘彦春、归凯也均在安图生物的前十大流通股东行列。

　　从一季报数据来看，高瓴参与的宁德时代、恩捷股份的定增解禁后，总体仍旧重仓持有，对宁德有所减持。

　　5，景林新进上海机场和深圳机场；电子股方面，新进苏州固锝、蓝思科技，减持大华股份。

　　6，拾贝新进美畅股份，源乐晟新进国盛智科、海优新材、锦浪科技，退出九洲药业；

　　7，宁泉一季度新进大亚圣象、中新集团、兆驰股份、华能水电、可立克、洲明科技、合肥城建。

　　先来看看部分私募的持仓情况。

　　孙庆瑞新进通策医疗、容百科技、公牛集团

　　吴任昊新进山东赫达，退出三诺生物前十大

　　资料来源：Wind；截至2021年4月29日

　　1，高毅资产旗下孙庆瑞，一季度新进了通策医疗、容百科技和公牛集团。

　　口腔医疗龙头通策医疗早就公布一季报，此前我们也盘点过，孙庆瑞新进，而另外两位公募基金经理张坤、嘉实归凯则做了减持。

　　新进的容百科技今年一季度表现较好，整个一季度股价涨幅超10%，而年初至今，公司股价已大涨24.16%。

　　而此前一直持有的捷强装备，持股不变；而松井股份则做了增持。

　　2，另外，高毅资产旗下去年加盟的基金经理吴任昊，根据一季报披露信息来看，吴任昊旗下产品增持了山东赫达。

　　山东赫达主要是做水溶性高分子化合物的研发、生产，交银何帅旗下基金一季度也位列该公司前十大流通股东行列。公司目前市值158亿。

　　冯柳新进博迁新材、南微医学、华熙生物、北鼎股份、铂力特

　　增持康缘药业、上海家化，首次略微减持海康威视、大华股份

　　参与万达电影定增获限售股，进入前十大股东

　　退出完美世界、科伦药业、三环集团、博雅生物、宇通客车

　　资料来源：Wind；截至2021年4月29日

　　根据上市公司已披露的信息，截至三季度末，冯柳旗下管理的产品出现在25家公司的前十大流通股东名单，持股市值超300亿。

　　1，一季度，冯柳新进5只个股，分别是博迁新材、南微医学、华熙生物、北鼎股份、铂力特。

　　博迁新材是国内产业化使用常压下等离子体加热气相冷凝法制备技术生产电子专用高端金属粉体材料的企业，目前市值不到150亿。

　　一季报显示，除了冯柳，睿远傅鹏博、景顺长城杨锐文旗下的产品均在博迁新材的前十大流通股东行列。博迁新材今年涨幅还不错，有12.23%的涨幅。

　　北鼎股份是厨房小家电研发基地及生产厂家之一，目前市值仅57亿，今年以来下跌7个多点。

　　铂力特是一家专注于工业级金属增材制造（3D打印）的高新技术企业，今年以来跌幅超16%，目前市值刚过百亿。

　　2，医药股方面，新进了南微医学和华熙生物。

　　其中华熙生物这家主打玻尿酸产品的公司，今年以来大涨35.38%，最新市值968.35亿，向着千亿市值进发。

　　南微医学则主要从事微创医疗器械研发制造，目前市值不到300亿。今年以来涨幅超17个点。

　　增持康缘药业、人福医药，减持康弘药业。

　　康缘药业今年微涨不到2个点，冯柳目前持有2.44亿，一季报显示，TOP30张骏旗下的君得明、君得鑫均在前十大行列。

　　康弘药业一季度大跌超57%，除了冯柳，董承非旗下的兴全趋势和兴全新视野也均在前十大流通股东行列。

　　康弘药业2020年报披露，2020年的归属于上市公司股东的净利润 为2.7亿，同比减少137.57%，而一季报实现归属于上市公司股东的净利润 2.34亿。

　　2，一季度被张坤等多位公募基金重仓的海康威视，冯柳则选择了减持，但幅度不大，与上期相比减持14%，这也是冯柳自去年三季度以来不断增持后的首次减持。

　　从去年三季度至今，海康威视涨幅超110%，今年以来也有31.11%的涨幅。按照海康威视的最新股价计算，冯柳目前持有市值达136.74亿。

　　此外，对从去年二季度大手笔买入并持续增持的大华股份，今年一季度，冯柳也进行了首次减持操作，

　　从去年二季度至今，大华股份涨幅接近50%，今年以来涨幅超20个点。同样按照最新股价来计算，冯柳目前持股市值超27亿。

　　3，增持上海家化。

　　从一季报来看，重阳、谢治宇、周应波旗下基金均在前十大流通股行列。

　　从去年二季度首次出现在上海家化前十大流通股行列，至今涨幅超135%。

　　4，此外，冯柳还参与了万达电影的定增获限售股，一季度已进入前十大股东名单。

　　目前持有万达电影1.07亿股，当期持有市值19.53亿。

　　邓晓峰大举布局资源股

　　新进锡业股份、天山铝业、西部材料

　　紫金矿业持有总市值72.52亿

　　新进兴齐眼药、爱博医疗、旭日股份

　　增持贝瑞基因、长信科技、利安隆、派克新材

　　退出迈克生物、合盛硅业，减持钢研高纳

　　资料来源：Wind；截至2021年4月29日

　　从上表可见，邓晓峰一共出现在36家公司前十大名单中，持股总市值102亿。

　　1，新进资源股锡业股份、天山铝业、西部材料、中金黄金。

　　邓晓峰目前一共持有6750万股的锡业股份，按照最新股价计算，目前一共持有9.73亿市值；

　　而天山铝业的持股数则达到995万股，当期持有市值61.4亿，但如果按照最新股价计算，目前一共持有1.04亿。两家公司目前市值都不大，总市值分别为250亿、486亿。

　　西部材料的持股数是829万股，当期持有市值9925万，不到一亿。

　　退出合盛硅业，紫金矿业则增持、新进、减持各有操作。

　　合盛硅业专注于硅基新材料的生产应用和研发，市值537亿。邓晓峰2019年二季度首次出现在公司前十大流通股东行列，截止2020年末，合盛硅业跌幅为21%。

　　紫金矿业一直是邓晓峰的重仓股，目前一共持有63834万股，按照最新股价计算，邓晓峰目前一共持有紫金矿业的市值共72.52亿。

　　自邓晓峰2019年三季度首次出现在紫金矿业的前十大，至今紫金矿业的股价涨幅已达215.79%。

　　2，医药股上，新进兴齐眼药、爱博医疗、开立医疗，增持贝瑞基因，退出迈克生物。

　　兴齐眼药和爱博医疗都是眼科相关的公司。

　　其中，持有兴齐眼药135万股，按照最新股价计算，一共持有1.87亿，

　　兴齐眼药今年以来大涨45.7%，公司最新市值114.28亿，一季报显示，朱少醒旗下富国天惠也在前十大流通股东行列。

　　爱博医疗专注于眼科医疗器械的自主研发生产，今年以来，公司股价涨幅26.14%，最新市值230亿。

　　增持的贝瑞基因，公司的主要业务是基因检测和设备、试剂的销售，今年以来，公司股价跌幅16.5%。

　　3，电子板块方面，新进长阳科技，增持长信科技，纳斯达持股数不变。

　　长阳科技是全球领先高分子功能膜高新技术企业，市值78亿，今年以来上涨11.77%；

　　增持的长信科技业从事平板显示真空薄膜材料的研发生产，邓晓峰目前一共持有4417万股，按照最新股价计算，持有总市值3.28亿。

　　4，新进汽车零部件公司旭升股份，增持化工股利安隆、派克新材，减持军工股钢研高纳。

　　旭升股份今年微涨2.11%，公司主要从事热成型压铸和锻造的精密铝合金汽车零部件和工业铝合金零件的研发生产，最新市值142亿。邓晓峰目前一共持有941万股，按照最新股价计算，持有总市值3亿。

　　派克新材目前总持股数为353万股，按照最新股价计算，持有总市值2.5亿；公司今年下跌11个点，目前总市值77亿。

　　高瓴礼仁新进安图生物、伊利；宁德、恩捷定增股已解禁，

　　参与东方雨虹、通威，华大基因等定增

　　退出长城汽车前十大

　　资料来源：Wind；截至2021年4月29日

　　1，新进安图生物、伊利。参与宁德时代、恩捷股份的定增解禁后，总体仍旧重仓持有。

　　数据显示，高瓴参与的宁德时代、恩捷股份定增分别于2021年2月4日，3月4日解禁；

　　但从一季报披露持股来看，高瓴对于恩捷股份的持股数和2020年底相比，并没有变化；

　　如果按照当时的定增价72元计算，持股数总计2083万股，按照最新市值计算，持有总市值27.28亿，目前的浮盈已经高达13.12亿；

　　截至一季度末，高瓴持有宁德时代5280万股，相比当时6000多万股的定增获配股数，可以看出，高瓴在一季度对宁德时代有所减持，当期持有市值170亿。

　　安图生物专业从事体外诊断试剂及仪器的研发生产，今年以来下跌15.37%，最新市值554.12亿。一季报显示，刘彦春、归凯也均在前十大流通股东行列。

　　高瓴前总持股数为279万，按照最新市值计算，高瓴持有安图总市值3.43亿。

　　公牛集团、良品铺子等均是高瓴在IPO前即有的投资，良品铺子今年下跌超11个点，最新市值100亿左右。高瓴目前总持有股数为2880万股，按照最新市值计算，持有总市值近15亿。

　　2，此前投资的上海机电、阳光电源、海螺、爱尔、广联达等持股在一季度均保持不变；

　　3，退出长城汽车前十大。

　　4、高瓴旗下天津礼仁投资曾参与华大基因的定增，定增价是145元，

　　按照礼仁投资当时346.95万的获配股数计算，目前仍有5932.85万的浮亏。

　　此外，高瓴此前还曾以28元参与定增通威股份，参与获配股数1786万，目前仍有1.34亿的浮盈。

　　隆基股份，此前高瓴曾以70元价格入股；此次一季报显示，高瓴持有隆基22631万，应该说还是当时的持有股数，中途没有增持。

　　5，4月1日晚，东方雨虹披露定增公告。

　　礼仁投资获配金额9.31亿，同为高瓴系的珠海煦远鼎峰股权投资合伙企业获配金额6.7亿。

　　从东方雨虹一季报来看，前十大流通股东星光熠熠，富国朱少醒、睿远傅鹏博、交银王崇均在其中。

　　重阳增持新和成

　　退出国电南瑞前十大

　　景林新进上海机场、深圳机场、苏州固锝、美畅股份、蓝思科技

　　减持大华，退出仙鹤

　　资料来源：Wind；截至2021年4月28日

　　1，一季度，重阳旗下的操作变化不大，仅增持了新和成，并退出了国电南瑞的前十大。

　　新和成专业生产原料药、药品、食品添加剂、饲料添加剂、香精香料，最新市值840亿；重阳目前持有3630万股，按照最新市值计算，持有总市值14.2亿。

　　另一只国电南瑞，从2019年中报开始，重阳出现在前十大，到2020年年底，国电南瑞涨幅30个点。

　　2，重阳旗下共4只基金位列国投电力的前十大流通股行列，2只基金位列上海家化的前十大。

　　聪投在3月份对重阳有过一次深访，这家基于深度价值研究逆向投资的公司，究竟是如何在私募江湖上长跑的，点击查看。

　　3，景林新进上海机场和深圳机场。

　　上海机场和深圳机场都是机场股，其中上海机场跌幅近34%，深圳机场则微涨超3个点。此前统计公募一季报数据时，可以看到，张坤在一季度则退出了上海机场。

　　4，电子股方面，新进苏州固锝、蓝思科技，有所减持大华股份。

　　苏州固锝公司是国内半导体分立器件二极管行业的设计制造厂商，今年以来跌幅超7个点，最新市值73亿左右。

　　蓝思科技是全球领先的消费电子与高端智能汽车领域智能终端视窗与防护功能组件的ODM企业，今年以来的跌幅为11.79%，公司最新市值1329亿。

　　和冯柳一样，景林一季度也略微减持了大华股份。按照最新市值计算，目前仍有6.75亿的总市值。

　　5，新进中鼎股份。公司是以机械基础件和汽车零部件为主导的跨国民营企业，最新市值128亿。

　　淡水泉退出洁美科技

　　对北大荒、濮阳惠成的持股不变

　　资料来源：Wind；截至2021年4月28日

　　1，退出洁美科技前十大。洁美科技公司是一家专业为片式电子元器件（包括被动元件、分立器件、集成电路及LED）配套生产电子薄型载带、上下胶带、转移胶带（离型膜）等产品的企业，今年涨幅超19%，最新市值123亿。

　　淡水泉于2020年一季度首次出现在洁美科技的前十大流通股东行列，截止2020年末，洁美科技涨幅为17.27%。

　　2，旗下4只基金对北大荒的持仓没有做变动。

　　目前一共持有2987万股，按照最新股价计算，持有北大荒市值为4.49亿。北大荒今年以来跌幅较大，超21%的跌幅。

　　另一只濮阳惠成，旗下两只基金对其的持仓也没有变动。濮阳惠成专业研发和生产酸酐和其他功能材料中间体，今年以来涨幅为17.94%。淡水泉目前一共持有市值1.25亿。

　　宁泉新进大亚圣象、中新集团、兆驰股份、华能水电、可立克、洲明科技、合肥城建、鲁北化工

　　源乐晟新进国盛智科、海优新材、锦浪科技，退出九洲药业

　　少数派新进中谷物流，继续持有中金环境

　　拾贝新进美畅股份

　　资料来源：Wind；截至2021年4月28日

　　1，源乐晟新进国盛智科、海优新材、锦浪科技，退出九洲药业。

　　国盛智科是国内领先的金属切削类中高档数控机床以及智能自动化生产线提供商，最新市值不到50亿，今年以来涨幅巨大，超50%。

　　海优新材于今年1月份上市，是一只新股，公司从事特种高分子薄膜研发生产，最新市值118亿，公司股价今年以来有超30%的跌幅。

　　2，宁泉新进大亚圣象、中新集团、兆驰股份、华能水电、可立克、洲明科技、合肥城建、鲁北化工。

　　其中，今年涨幅较高的是华能水电，这是培育云南水电支柱产业和实施“西电东送”、“云电外送”的核心龙头企业，市值已过千亿。

　　减持的利亚德和梅花生物（维权），今年以来涨幅不错，分别有12.42%和24.03%的涨幅。

　　3，少数派新进中谷物流，对中金环境持有不变。

　　中谷物流是一家海运类公司，最新市值不到200亿，少数派目前的持有总市值为3126万。

　　4，拾贝新进美畅股份。

　　同景林一样，一季度，拾贝也新进了美畅股份。持股数量为，按照最新市值计算，持有总市值6133万。

　　美畅股份是一家从事金刚石工具及相关产业链的材料和制品的研发生产的企业，最新市值231亿。

　　今年以来私募重点调研情况

　　海康威视、开立医疗、森马、华宇股份、吉比特、奥普特、华峰测控受重点关注

　　资料来源：Wind；截至2021年4月29日

　　根据Wind数据显示，今年以来，不少私募机构重点调研了海康威视、开立医疗、森马、华宇股份、吉比特、奥普特、华峰测控等公司。

　　其中，奥普特今年以来的涨幅接近50%，公司同时受到拾贝投资和源乐晟资产的重点调研。

　　奥普特是我国国内较早进入机器视觉领域的企业，现已经形成覆盖机器视觉系统主要部件的产品体系，公司最新市值266亿。

　　根据公司一季报披露，一季度公司总资产达25.29亿，归属上市公司股东净利润达23.55亿，同比增加2.74%。

　　冯柳和孙庆瑞同时调研海康威视

　　吴任昊调研伊之密今年涨幅超40%

　　景林蒋彤和宽远梁力调研工业富联

　　信璞归江、宁泉杨东分别调研华兰生物和洲明科技

　　资料来源：Wind；截至2021年4月29日

　　今年以来，不少私募机构核心人物也出现在了上市公司的调研名单中。

　　其中，高毅的冯柳和孙庆瑞同时调研海康威视，邓晓峰则出现在军工股中航机电的调研名单内；

　　吴任昊调研了机械股伊之密，伊之密今年以来表现抢眼，涨幅超40%，公司一直专注于模压成型专用机械设备的研发生产，公司当前市值82亿。

　　景林资产的蒋彤调研了歌尔股份和工业富联，工业富联也被宽远梁力调研；

　　拾贝投资的胡建平出现在当升科技和美畅股份的调研名单中。

　　信璞投资归江罕见出现在调研名单中，今年调研了华兰生物和天准科技，其中，华兰生物一季度被张坤旗下基金重仓。

　　此外，宁泉杨东带队调研了洲明科技，洲明也是宁泉的持仓股。