(一)公司基本情况
全称:杭州美登科技股份有限公司
简称:美登科技
股票代码:838227.BJ
IPO申报日期:2022年06月29日
上市日期:2022年12月28日
上市板块:北证
所属行业:软件和信息技术服务业(证监会行业2012年版)
IPO保荐机构:国泰君安
保荐代表人:黄万,王永杰
IPO承销商:国泰君安证券股份有限公司
IPO律师:江苏世纪同仁律师事务所
IPO审计机构:天健会计师事务所(特殊普通合伙)
资产评估机构:坤元资产评估有限公司
(二)执业评价情况
(1)信披情况
关联信息披露不完整;创新特征披露不充分;风险因素披露不到位;被问询到“分部信息与前期披露不一致,是否构成重大遗漏”、“成本与研发费用是否混同”;两次问询均要求对“收入真实性核查及会计处理合规性”、“短信业务合规性及经营资质齐备性”作进一步说明。
(2)监管处罚情况:不扣分
(3)舆论监督:不扣分
(4)上市周期:不扣分
2022年度已上市A股企业从申报到上市的平均天数为403.6天,美登科技的上市周期是183天,低于整体均值。
(5)是否多次申报:不属于,不扣分
(6)发行费用及发行费用率
美登科技承销保荐佣金率为9.23%,高于整体平均数5.19%,高于保荐人国泰君安2022年度IPO承销项目平均佣金率6.79%。
(7)上市首日表现
股票首日破发,收盘时跌幅14.00%。
(8)上市三个月表现
上市三个月股价跌10.47%。
(9)发行市盈率:不扣分
美登科技的发行市盈率为22.25倍,行业均数49.39倍,低于行业55%以上。
(10)实际募资比例
预计募资2.90亿元,实际募资2.00亿元,实际募资金额缩水31%。
(11)上市后短期业绩表现
2022年,公司营业利润较上一年度同比下降15.49%。
(12)弃购比例与包销比例:不扣分
(三)总得分情况
美登科技IPO项目总得分为70分,分类C级。影响美登科技评分的负面因素主要是:公司信披质量较差,发行费用率较高,上市三个月表现较差,实际募资金额缩水,上市后第一个会计年度营业利润下滑。这综合表明,公司短期内业绩较差,或不被市场看好,建议投资者关注该事项。